พลวัตของตลาดกลีเซอรอลโลก (CAS#56-81-5) และแนวโน้มอุตสาหกรรม - นโยบายไบโอดีเซลและความต้องการความยั่งยืนเป็นแรงผลักดันการเปลี่ยนแปลงโครงสร้าง

1. พลวัตอุปทาน-อุปสงค์ทั่วโลก: กฎระเบียบไบโอดีเซลกำหนดความผันผวนของตลาด

ในปี พ.ศ. 2566 ตลาดกลีเซอรอลโลกยังคงได้รับอิทธิพลอย่างมากจากนโยบายไบโอดีเซลและห่วงโซ่อุปทานน้ำมันปาล์ม เนื่องจากกลีเซอรอลเป็นผลผลิตพลอยได้หลักของการผลิตไบโอดีเซล จึงมีความเชื่อมโยงอย่างใกล้ชิดกับราคาน้ำมันดิบและต้นทุนน้ำมันพืช (เช่น น้ำมันปาล์ม น้ำมันถั่วเหลือง)

· การขยายกำลังการผลิตในเอเชียตะวันออกเฉียงใต้: ผู้ผลิตน้ำมันปาล์มรายใหญ่ เช่น อินโดนีเซียและมาเลเซีย กำลังเร่งการผลิตไบโอดีเซล ส่งผลให้อุปทานกลีเซอรอลดิบเติบโต 12% เมื่อเทียบกับปีก่อน (Statista) อย่างไรก็ตาม กฎหมายพลังงานหมุนเวียน (RED III) ของสหภาพยุโรป ซึ่งจำกัดการนำเข้าไบโอดีเซลจากน้ำมันปาล์ม ได้เปลี่ยนเส้นทางการส่งออกกลีเซอรอลดิบจากเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ไปยังตลาดแปรรูปเชิงลึก เช่น อินเดียและจีน

· ตลาดยุโรปตึงตัว: กลไกการปรับขอบเขตคาร์บอนของสหภาพยุโรป (CBAM) และความท้าทายด้านพลังงานได้ผลักดันให้โรงกลั่นในภูมิภาค เช่น BASF (เยอรมนี) และ AkzoNobel (เนเธอร์แลนด์) ให้ความสำคัญกับกลีเซอรอลเกรดอาหาร/ยา เพิ่มปริมาณอุปทานเกรดอุตสาหกรรม และเพิ่มราคาขึ้น 8-10% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว

2. การเปลี่ยนแปลงการผลิต: จีนเสริมความแข็งแกร่งในฐานะศูนย์กลางกลีเซอรอลบริสุทธิ์ระดับโลก

ห่วงโซ่อุปทานเอพิคลอโรไฮดริน-กลีเซอรอลของจีนซึ่งมีต้นทุนที่สามารถแข่งขันได้ยังคงครองส่วนแบ่งการผลิตกลีเซอรอลบริสุทธิ์ ตั้งแต่เดือนมกราคมถึงกันยายน 2566 จีนนำเข้ากลีเซอรอล 680,000 ตัน (ข้อมูลจากกรมศุลกากร) เพิ่มขึ้น 15% เมื่อเทียบกับปีก่อน โดย 60% มาจากกลีเซอรอลดิบจากเอเชียตะวันออกเฉียงใต้

· ความก้าวหน้าทางเทคโนโลยีภายในประเทศ: บริษัทต่างๆ เช่น Jiangsu Longchang และ Zhejiang Wumei ได้ลงทุนในเทคโนโลยีการทำให้บริสุทธิ์ด้วยก๊าซคาร์บอนไดออกไซด์ในสภาวะวิกฤตยิ่งยวด ส่งผลให้อัตราการแปลงน้ำมันดิบเป็นน้ำมันกลั่นสูงถึง 98.5% ปัจจุบัน จีนมีสัดส่วนการส่งออกกลีเซอรอลเกรดอาหารทั่วโลกถึง 22%

· การเติบโตที่ขับเคลื่อนด้วยนโยบาย: ภายใต้เป้าหมาย "คาร์บอนคู่" ของจีน การขยายการผลิตไบโอดีเซลที่ใช้พื้นฐานน้ำมันปรุงอาหารใช้แล้ว (UCO) ช่วยปรับปรุงคุณภาพกลีเซอรอลซึ่งเป็นผลพลอยได้ โดยคาดการณ์ว่าอุปทานที่ได้จาก UCO จะเกิน 300,000 ตันภายในปี 2024

3. การประยุกต์ใช้ที่หลากหลาย: เคมีสีเขียวขยายความต้องการ

กลีเซอรอลในฐานะสารเคมีที่ใช้เป็นแพลตฟอร์มหมุนเวียนกำลังได้รับความนิยมในวัสดุชีวภาพและพลังงานไฮโดรเจน:

1. นวัตกรรมอีพิคลอโรไฮดริน (ECH): บริษัทต่างๆ เช่น SABIC (ซาอุดีอาระเบีย) และ Dow Chemical (สหรัฐอเมริกา) กำลังพัฒนากระบวนการเปลี่ยนกลีเซอรอลเป็น ECH โดยลดการพึ่งพาโพรพิลีนจากปิโตรเลียม ขณะนี้ ECH ที่ใช้กลีเซอรอลคิดเป็น 18% ของกำลังการผลิตทั่วโลก

2. ความก้าวหน้าด้านพลังงานไฮโดรเจน: ทีมงานจากมหาวิทยาลัยโตเกียวเปิดตัววิธีการเปลี่ยนกลีเซอรอลด้วยไอน้ำที่มีประสิทธิภาพ 85% ในเดือนสิงหาคม พ.ศ. 2566 โดยวางตำแหน่งกลีเซอรอลให้เป็นพาหะไฮโดรเจนที่มีศักยภาพสำหรับเซลล์เชื้อเพลิง

3. ความต้องการด้านเภสัชกรรมและเครื่องสำอาง: ตลาดเกิดใหม่ (อินเดีย เอเชียตะวันออกเฉียงใต้) เป็นแรงผลักดันให้ความต้องการกลีเซอรอลเกรดเภสัชกรรมเติบโต 6.2% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว (Frost & Sullivan)

4. ข้อควรพิจารณาด้านกฎระเบียบและการค้า

· ภาษีคาร์บอนของสหภาพยุโรปและมาตรฐานความยั่งยืน: ตั้งแต่เดือนกรกฎาคม พ.ศ. 2566 สหภาพยุโรปกำหนดให้ใช้ข้อมูลคาร์บอนในวงจรชีวิตสำหรับกลีเซอรอลที่นำเข้า ซึ่งสร้างอุปสรรคทางการค้าสำหรับกลีเซอรอลดิบที่เชื่อมโยงกับน้ำมันปาล์มเนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับการตัดไม้ทำลายป่า

· แรงจูงใจภายใต้พระราชบัญญัติลดเงินเฟ้อ (IRA) ของสหรัฐฯ: เครดิตภาษีสำหรับวัสดุชีวภาพภายใต้ IRA ส่งผลให้การนำเข้ากลีเซอรอลที่ผ่านการรับรองด้านความยั่งยืนของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น โดยการส่งออกกลีเซอรอลจากอ้อยของบราซิลไปยังสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น 30% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว

5. แนวโน้มและแนวโน้มราคา

ณ เดือนตุลาคม พ.ศ. 2566 ความแตกต่างของราคาในแต่ละภูมิภาคยังคงมีอยู่:

· กลีเซอรอลดิบเอเชียตะวันออกเฉียงใต้: ราคา FOB อยู่ที่ 400–450 เหรียญสหรัฐฯ ต่อตัน ลดลงร้อยละ 5 ตั้งแต่เดือนมกราคม เนื่องจากมีอุปทานเกิน

· กลีเซอรอลบริสุทธิ์จากยุโรป: ราคา FD อยู่ในช่วง 1,200–1,350 ยูโรต่อตัน โดยได้รับการสนับสนุนจากต้นทุนพลังงานและเบี้ยประกันความยั่งยืน

· ตลาดจีน: กลีเซอรอลบริสุทธิ์ (ความบริสุทธิ์ 99.7%) ในจีนตะวันออกซื้อขายที่ 7,800–8,200 หยวนจีนต่อตัน เพิ่มขึ้น 7% เมื่อเทียบกับปีที่แล้ว

การคาดการณ์: ในช่วง 2-3 ปีข้างหน้า ตลาดจะให้ความสำคัญกับการยกระดับคุณภาพและการลดคาร์บอน คาดว่ากลีเซอรอลเกรดอาหาร/เภสัชกรรมจะเติบโตที่อัตราเติบโตเฉลี่ยต่อปี (CAGR) 5.8% (Grand View Research) ขณะที่อัตรากำไรขั้นต้นของเกรดอุตสาหกรรมอาจเผชิญกับแรงกดดันจากความผันผวนของนโยบายไบโอดีเซล